Planung des ROI im Kapitalertrags-Stammbaum

I. Zielsetzung

Wird eine Kennzahl aus dem Gesamtzusammenhang herausgerissen, besteht die Gefahr, daß andere für den Erfolg des Unternehmens mitbestimmende Einflußfaktoren unbeachtet bleiben. Um diesen Nachteil zu vermeiden, werden Systeme aufeinander aufbauender und miteinander in Beziehung stehender Kennzahlen gebildet. Dadurch werden die Wechselbeziehungen zwischen einzelnen Kennzahlen deutlich. Die Konsequenzen von Kennzahlenänderungen für andere Kennzahlen werden ablesbar. Die Spitzenkennzahl eines solchen Systems ist bei den meisten deutschen Unternehmen der Return on Investment (ROI), die Rentabilität des eingesetzten Kapitals als primäres Unternehmensziel. Diese Fallstudie zeigt, wie im Rahmen der Planung auf einfache Weise Alternativrechnungen mit Hilfe des Kapitalertrags-Stammbaums durchgeführt werden können.

II. Sachverhalt

Ein Unternehmen erstellt die folgende Bilanz und GuV: